Modelización estocástica de los requisitos de capital de Solvencia II por el riesgo de caídas de cartera para un seguro de vida de larga duración

Ewa Dylewska; José Antonio Gil Fana; Antonio José Heras Martínez; José Luis Vilar Zanón

doi:10.26360/2017_4

Autores/as

Ewa Dylewska MetLife (Polonia)
José Antonio Gil Fana Universidad Complutense de Madrid (España)
Antonio José Heras Martínez Universidad Complutense de Madrid (España)
José Luis Vilar Zanón Universidad Complutense de Madrid (España)

DOI:

https://doi.org/10.26360/2017_4

Palabras clave:

seguro de vida de larga duración, modelos internos de Solvencia II, riesgo de caídas de cartera, modelización estocástica

Resumen

La observación de la estructura de los requisitos de capital de Solvencia II
para un ejemplo de un seguro de vida y supervivencia indica que el elemento principal del sub-módulo de riesgo de suscripción de vida se corresponde con el riesgo de caídas de cartera. Por lo tanto, la primera tarea en la optimización de los requisitos de capital consiste en la búsqueda de posibles reducciones de requisitos de capital correspondientes a este riesgo. Los resultados del análisis implican que para productos similares al estudiado la fórmula estándar puede ser demasiado onerosa respecto a los requisitos de capital por riesgo de cartera.

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